会议强调,要采取有力措施,坚决遏制“两高”项目盲目发展,确保不折不扣完成能耗“双控”目标,推动经济社会全面绿色低碳转型。要以石化、化工、煤化工、钢铁、焦化、建材、有色等行业为重点,建立“两高”项目清单管理制度,淘汰退出一批低效落后产能,积极引导企业推进绿色低碳生产,有效促进产业转型升级,提升发展质量效益。

除了该正式会议以外,14日还有一份网传文件显示,9月11日云南发改委发布《云南省节能工作领导小组办公室关于坚决做好能耗双控有关工作的通知》,其中提到,加强黄磷行业生产管控,确保2021年9-12月黄磷生产线月均产量不得超过2021年8月份产量的10%(即削减90%产量)。

以上消息均引起市场对云南限产导致相关产品供给紧张的担忧,云南为黄磷和工业硅产量大省,产量受限将加剧供给紧张问题。

据生意社大宗商品数据监测显示,云贵黄磷价格大幅上涨。上周二黄磷均价为30000元/吨,本周二均价为44000元/吨,7日价格上涨幅度为46.67%。

生意社化工分社黄磷分析师认为,本周黄磷市场价格上涨,黄磷企业限电压负荷,产能降低,现货紧张加剧。上游磷矿石,焦炭价格上调,下游磷酸价格一路随涨,下游开始高价采购黄磷,高价黄磷接受度较高,整体来看市场信心良好,上下游支撑有力。预计,短期内黄磷市场价格将继续上行。

国金证券指出,我国的黄磷产能主要分布于云南、四川、贵州、湖北以及江苏等地区,其中云南是我国主要的黄磷产地,2020年云南省的黄磷产量约占我国总产量的一半,是主要的供给区域。而今年以来,云南地区黄磷产能先后多次经过限产影响,导致我国黄磷整体行业开工率较往年有明显下行。

黄磷作为热法路线的关键产品,下游主要应用于含磷农药、含磷氯化物以及热法磷酸等领域,其中高品质要求的热法磷酸以及含磷农药、三氯化磷等领域具有不可替代性,成为黄磷下游的刚性需求。近年来伴随着湿法净化磷酸对部分黄磷热法磷酸替代,下游对于黄磷需求呈现相对刚性,短期难以形成替代。

自二季度以来,黄磷价格供给显著低于往年,持续消耗黄磷整体库存,库存低位状态下,黄磷下游需求刚性支撑,对黄磷价格形成有效提升。今年以来黄磷价格已经呈现了三波显著提价,带动黄磷价格明显提升。

黄磷行业供给侧改革有望提升黄磷价格中枢,短期云南限能将明显带动黄磷维持价格高位。黄磷行业持续进行供给端的治理,新增产能严格受限,相比于以往的行业发展,黄磷行业的政策壁垒明显提升,而伴随小规模企业的清退,黄磷的价格中枢有望逐步提升。